Aby zwiększyć sprzedaż swoich komputerków iPAQ, Compaq podaje jako argument, że jego palmtopy są jedynymi modelami Pocket PC na rynku, które będzie można w przyszłości uaktualnić do nowej wersji systemu - ma się ona ukazać jeszcze w tym roku. Nowa wersja Pocket PC nosząca kodową nazwę Merlin, ma przypominać system XP przeznaczony dla PC. Podobnie jak obecna wersja Pocket PC, Merlin jest oparty na wersji 3.0 Windowsa CE. Microsoft wprowadza także nową wersję Windows CE o kodowej nazwie Talisker, jednak nie wiadomo kiedy jej jądro znajdzie zastosowanie w Pocekt PC. Phil Holden z Microsoftu nie komentuje cech Merlina, jednak twierdzi, że uaktualnienie dla iPAQ będzie dostępne w okresie przedświątecznym. CNet